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公募FOF规模大幅缩水:3只产品沦为迷你基金

2020-10-11 20:23:02

作为2017年一度大热的创新型产品,*批6只公募FOF曾强势吸金逾166亿元,但时隔一年后,FOF乏善可陈的业绩令市场迅速降温,2018年,FOF产品的募集和存续规模均大幅走低,甚至有华夏聚丰稳健、长信稳健资产配置、上投摩根尚睿3只FOF的规模已经低于5000万元清盘红线,沦为迷你基金。

3只FOF沦为迷你基金

整体来看,截止2018年末,除养老目标基金外市场上共有12只普通类FOF基金,合计规模67亿元,相比合计185.76亿元的*募规模缩水63.93%。

而从具体产品来看,相比*募规模,12只FOF基金中有11只的规模均有不同程度的缩减,仅2018年11月刚刚成立的前海开源裕泽定开(FOF)因正收益而获得规模的小幅增加。

值得注意的是,华夏聚丰稳健、长信稳健资产配置、上投摩根尚睿这3只FOF的规模已经低于5000万元红线。按照证监会现行的《公开募集证券投资基金运作管理办法》,一旦连续六十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元情形,将触发基金清盘。

上述3只基金均成立于2018年下半年,且均曾在*募期因发行遇冷而延长募集。

其中,华夏聚丰稳健成立于2018年10月23日,*募规模3.70亿元,但该基金成立了两个多月就遭遇规模大幅缩水,截至2018年末仅剩1500万元,缩水近96%;长信稳健资产配置成立于2018年9月5日,*募规模4.39亿元,截至2018年末规模仅剩1867万元,缩水比例近96%;上投摩根尚睿成立于2018年8月15日,*募规模2.11亿元,截至2018年末规模4717万元,缩水约77%。

业内人士表示,基金延长募集期的原因不外乎募集金额不足2亿元或是认购人数少于200人,且通常前者是主因,因此往往需要在延长募集期寻找帮忙资金的支持,以达到2亿元的成立规模要求。而基金成立后帮忙资金赎回,基金规模迅速缩水,导致了当下颇为尴尬的场景。

从备受热捧到频频遇冷

上投摩根尚睿(FOF)是*只宣布延长募集期的FOF产品,而作为2017年一度大热的创新型产品,其之前成立的8只FOF基金均是一次性募集成功,其中*批的6只FOF合计*募166.36亿元,大的华夏聚惠(FOF)募资近47亿元,此外南方、嘉实、海富通旗下FOF甚至提前结束了募集。

但对比2017年*批公募FOF的发行盛况,2018年FOF产品的募集和存续规模均大幅走低,可谓“冰火两重天”。

2018年新发行成立了6只普通类FOF和12只养老目标FOF,其中6只普通类FOF*募规模均未超过5亿元,2018年11月份成立的前海开源裕泽定开(FOF)仅募集了2.002亿元;而12只养老目标FOF中,除富国鑫旺稳健和广发稳健养老获得了5.2、8.83亿元的*募规模外,其余10只*募均低于5亿元,且较多集中在2~3亿元。

而从存续产品来看,2017年成立的*批六只FOF基金*募规模合计166亿元,截至2018年末仅剩61亿元,缩水63%。其中*募规模大的华夏聚惠(FOF)截至2018年末仅剩14.27亿元,缩水近70%。

业内普遍认为,此前市场对于公募FOF预期过高,从目前情况来看,FOF产品业绩乏善可陈或许是新产品发行遇冷和资金离场的主要原因。

据同花顺iFinD数据显示,截至1月9日,24只已成立的FOF产品(包括养老目标基金)中,15只成立以来的收益处于亏损状态,其中权益类资产占比较高的海富通聚优精选(FOF)成立以来已经累计亏损21.36%,养老目标基金中仅有10月成立的泰达宏利泰和平衡养老呈亏损状态,收益为-0.28%。

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